Índice general de precios de vivienda baja un 0,4% en el tercer trimestre de 2013

By ICNDiario

El precio medio del metro cuadrado de la vivienda libre de hasta dos años de antigüedad se situó en 1.564,0 euros. La variación interanual fue del -2,5%

El índice general de precios de vivienda en España registró en el tercer trimestre de 2013 un descenso del 0,4% respecto al trimestre anterior, mientras que frente al mismo periodo de 2012 la caída fue del 4,5%.

La distribución regional muestra que las comunidades autónomas con caídas interanuales por encima de la media nacional (-4,5%) son La Rioja (-12,0%), Cantabria (-10,5%), Aragón (-10,2%), Castilla- La Mancha (-10,0%), Asturias (-9,9%), Cataluña y Castilla León (-8,6%), Murcia (-6,9%) y Andalucía (-6,2%). Con el mismo descenso que la media nacional se sitúa Galicia (-4,5%). Con caídas por debajo de la media se encuentra la Comunidad Valenciana (-4,1%), Canarias (-3,2%) y País Vasco (-0,2%). Cuatro comunidades presentan subidas interanuales, como es el caso de Madrid (0,3%), Extremadura (2,2%), Navarra (2,8%) y Baleares (4,4%).

Precio de la vivienda libre y evolución desde máximos

En el tercer trimestre de 2013, el precio medio del metro cuadrado de vivienda libre en España ha sido de 1.495,3 euros, lo que representa una variación interanual del -4,5% y trimestral del -0,5%.

Según la serie histórica de esta estadística, el precio medio por metro cuadrado ha descendido un 28,8% desde su nivel máximo alcanzado en el primer trimestre de 2008.

Por comunidades, las mayores caídas en tasa interanual se han producido en La Rioja (-12,6%), Cantabria (-10,7%), Aragón (-10,5%), Asturias (-10,1%) y Cataluña (-8,9%).

En el lado opuesto se sitúan las comunidades de Baleares (4,8%), Navarra (4,3%), Extremadura (2,8%), Madrid (0,3%), y sin variación interanual País Vasco.

El precio medio del metro cuadrado de la vivienda libre de hasta dos años de antigüedad se situó en 1.564,0 euros. La variación interanual fue del -2,5%.

En cuanto a la vivienda libre de más de dos años de antigüedad, el precio alcanzó los 1.472,7 euros por metro cuadrado, con una caída del 5,2% en tasa interanual.

Por municipios de más de 25.000 habitantes, los precios más elevados se presentan en San Sebastián, 3.407,0 euros/m2, Getxo, 3.119,9 euros/m2, Bilbao, 2.657,6 euros/m2, Alcobendas, 2.618,6 euros/m2, Ibiza 2.573,2 euros/m2, Calvià, 2.533,8 euros/m2 , Leioa, 2.509,1 euros/m2, Sant Cugat del Vallès, 2.494,4 euros/m2, Basauri, 2.493,0 euros/m2 y Barcelona, 2.466,3 euros/m2.

Los precios más bajos en municipios de más de 25.000 habitantes se registran en Jumilla, 591,0 euros/ m2, Elda, 604,6 euros/m2, Algemesí, 630,9 euros/m2, Ontinyent, 655,3 euros/m2, Tomelloso, 660,0 euros/m2 y Yecla, 668,6 euros/m2.

Vivienda protegida

El precio medio del metro cuadrado de la vivienda protegida en España fue de 1.113,8 euros, un 0,4% inferior al del segundo trimestre de 2013. La variación respecto al mismo trimestre de 2012 muestra una caída del -2,4%.

Los datos utilizados en el cálculo de los Precios de Vivienda corresponden a las viviendas tasadas por las distintas sociedades de tasación que se integran en La Asociación de Análisis del Valor (AEV) y en la Asociación de Sociedades de Valoración de Bienes Inmuebles (ATASA), cuyas normas de valoración están reguladas según Orden EHA/3011/2007 del Ministerio de Economía y Hacienda.

La prensa alemana advierte de que los ciudadanos europeos terminarán pagando el ‘banco malo’ español

El ‘banco malo’ español vuelve a desatar los recelos de la prensa alemana. En amplios reportajes advierten a sus compatriotas de que podrían terminar pagando su hipotética quiebra técnica.

 

Belén Romana, presidenta de la Sareb

E.B.

Los periódicos alemanes vuelven a la carga. Ahora apuntan hacia el llamado ‘banco malo’ español como posible origen de muchos de los males de futuro de la economía europea y, por tanto, también de Berlín. El último en atacar ha sido Die Welt, que en un amplio reportaje explica a sus compatriotas por qué podrían terminar ellos pagando el ‘desenladrillamiento’ de la banca española.

El sólo titular de la pieza informativa deja clara cuál es su intención: “España esconde bajo la alfombra miles de millones de riesgo”. Una afirmación que sustenta en la justificación de que la “aclamada” participación de entidades privadas en el capital de la Sareb es prácticamente testimonial y únicamente sirve a los fines “políticos” de “oscurecer las verdaderas condiciones de responsabilidad” que pesan sobre el Estado español en cuanto a los préstamos y demás activos que los bancos han arrinconado en el ‘malo’ para sanear unos balances marcados a fuego por el agónico negocio inmobiliario.

“Europa no puede ejercer casi ninguna influencia sobre los bancos españoles, pero puede perder mucho dinero con ellos”, dice el rotativo germano. En esta misma línea recuerda que España ya ha recibido 40.000 millones de euros para sanear su sistema financiero y que Bruselas llegó a poner otros 60.000 a disposición de Madrid que, aunque han sido rechazados ya formalmente, podrían tener que usarse para aliviar una Sareb “con valoraciones inciertas” en torno a sus activos recibidos.

Los préstamos problemáticos recibos por la Sareb, prosigue Die Welt, figuraban en los libros de sus bancos de origen por más de 100.000 millones de euros, sin embargo, la entidad público-privada tan sólo ha desembolsado la mitad de este importe y, lo que es la clave del asunto para el rotativo, sin soltar un solo céntimo. Los llamados bonos garantizados con los que se ha procedido al canje convierten al Estado español en “responsable prácticamente ilimitado” de la eventual asfixia financiera de la Sareb.

Expertos consultados por el rotativo explican que aunque los accionistas privados de la Sareb, entre los que se nombran varios bancos españoles y algunos internacionales como Deutsche Bank y Barclays -con apenas un 0,75% del capital- hicieran frente a su parte, un 88% recaería sobre el contribuyente español. Sin embargo, advierte, “el efecto dominó no termina” ahí. Al tener la apariencia de un banco privado, los gestores del ‘banco malo’ podría solicitar ayuda al Banco Central Europeo. Si España no puede pagar, sentencia el diario alemán, “a los otros países del euro no les queda más que salir en ayuda del Gobierno español o aceptar millones de saneamientos en el balance del BCE”.

Mientras el organismo monetario sigue buscando cargas ocultas en el balance de las entidades de la moneda única, “Europa ha aceptado el riesgo en silencio” y los bancos españoles “han cerrado un buen trato” que pone en evidencia, según el rotativo que la bandera de la transparencia que enarbola la Sareb en sus estatutos brilla por su ausencia. Llega a decir que “cualquiera que busque información” de la entidad lo puede hacer en cualquier otro lugar mejor que en su página web oficial.

Los redactores de Die Welt no pasan por alto la oportunidad de comparar a España con los países más débiles de la Eurozona. En la pieza encuentran la oportunidad de comentar que si la deuda que se ha pasado a la Sareb bajo su apariencia privada contabilizase como pública, el endeudamiento del país superaría el 100% y se colocaría a la par que el rescatado Chipre. El ‘banco malo’ es, según el reportaje, un elemento “desestabilizador” que de momento ve peligrar su plan de negocio pero que ha servido para esconder el riesgo “debajo de la alfombra”.

¿Dónde es más rentable comprar una casa para alquilar? Canarias y Murcia

ESTUDIO DE FOTOCASA.ES
 

EC 
Adquirir una vivienda en propiedad para ponerla en alquiler es ahora más rentable que antes de la crisis. Así se desprende del análisis realizado por el portal inmobiliario Fotocasa.es a partir del último informe de precios de la vivienda en venta y alquiler del mes octubre. Estos datos muestran que, de media, la rentabilidad anual que se puede obtener en España de un inmueble comprado para ponerlo posteriormente en régimen de alquiler es del 4,8% y se tardaría una media de 21 años en recuperar la inversión. Esta rentabilidad ha aumentado un 0,8% desde 2007, año en que el precio medio de la vivienda en venta alcanzó su máximo histórico.

Así, se observa que, en aquellas comunidades en las que más ha caído el precio de venta respecto al precio del alquiler en los últimos seis años, es donde más ha crecido la rentabilidad. Es decir, la rentabilidad ha aumentado porque se está abaratando más rápidamente el precio de venta que el precio del alquiler.

Por Comunidades, Canarias, Murcia y Castilla-La Mancha son las más rentables para comprar una vivienda para ponerla en alquiler y donde menos años se tarda en amortizarla. Así, Canarias ofrece una rentabilidad de un 5,1%, única comunidad que supera la media española, frente al 4,8% que registran Murcia y Castilla-La Mancha. Le siguen Andalucía y Cataluña con rentabilidades del 4,7% y Madrid con un 4,6%.

Por su parte, el País Vasco –la comunidad autónoma con los precios de alquiler y venta más caros de todo el país– es la región que menos rentabilidad ofrece, con un 3,8%, seguida de Galicia y Cantabria, con un 3,9%, respectivamente.

En cuanto a las capitales de provincia, Lleida es la ciudad que se posiciona como la más rentable, con un 5,2% anual, seguida de Las Palmas de Gran Canarias (4,9%), Tarragona (4,8%) y Huelva (4,8%). San Sebastián (3%), A Coruña (3,1%) y Ourense (3,4%) es donde sale menos rentable comprar para alquilar. 

Más de 20 años en recuperar la inversión

El análisis de Fotocasa.es también ofrece datos sobre cuánto tiempo se tardaría en recuperar la inversión de compra de un inmueble que posteriormente se destine al alquiler. En Canarias se necesitarían 20 años frente a los 26 que se tardarían en el País Vasco. En Madrid y Cataluña se requieren 21 y en la Comunidad Valenciana 22 años.

La comparativa por capitales de provincia refleja un panorama muy distinto, ya que mientras que en Lleida se tardarían 19 años en recuperar la inversión realizada en el momento de la compra, en San Sebastián y A Coruña se necesitarían 33 y 32 años, respectivamente.

Comunidades donde más ha crecido la rentabilidad

Por otro lado, el análisis de fotocasa.es ofrece datos sobre las comunidades autónomas donde más ha crecido la rentabilidad desde que estallara la crisis. Navarra, con un 1,6%, La Rioja (1,5%9) y Madrid (1,3%) lideran el ranking, ya que son las regiones donde más ha caído el precio de la venta en comparación con el alquiler.

En cambio, las comunidades que registran una menor rentabilidad son aquellas donde el precio del alquiler ha caído más o en términos muy similares a los de la venta. Cantabria, con un 0,5% y Baleares, con un 0,6% son las zonas donde menos ha evolucionado la rentabilidad del alquiler.

La ley antidesahucios ha solventado los problemas de vivienda de 4.000 familias, según De Guindos

Las entidades financieras han paralizado más de 1.500 lanzamientos y se han concedido 611 daciones en pago

EFE

El ministro de Economía y Competitividad, Luis de Guindos, al inicio de la sesión de control al Gobierno

El ministro de Economía, Luis de Guindos, ha hecho balance de la ley antideshaucios aprobada este año por el Gobierno que, según sus datos, ha servido para solventar los problemas de pago de la hipoteca de más de 4.000 familias españolas. En concreto, en 600 de los casos la negociación entre los propietarios y los bancos concluyeron en acuerdo para la dación en pago del inmueble, aunque la mayoría, 1.700 expedientes, han logrado conservar la vivienda, modificando las condiciones de pago de la hipoteca, fundamentalmente extendiendo el plazo del préstamo para rebajar la cuota.

En otros 1.500 casos, la nueva ley ha servido para paralizar el proceso de desahucio en su etapa final de lanzamiento. Cuando no se ha logrado alcanzar acuerdo entre el propietario y el banco, frenar el desalojo o para las familias que habían perdido su inmueble con anterioridad a la puesta en marcha de la nueva ley ha entrado en escena el fondo social de vivienda que ha permitido a más de 600 familias acceder a un inmueble en alquiler a precios inferiores a los del mercado, según los datos ofrecidos por el ministro.

De Guindos ha realizado este balance durante su intervención en la sesión de control del Congreso donde la diputada socialista Leire Iglesias ha acusado al Ejecutivo de inacción en este tema. No obstante, fuentes de Economía sí han reconocido que el número de familias que han solicitado acogerse a las medidas de protección contenidas en la ley son, por ahora, superiores a los que han logrado amparo. En concreto, las peticiones registradas hasta ahora han alcanzado casi las 10.000: 9.861 expedientes. 

Fuente: ABC.es

Linde: la independencia llevaría a la quiebra de los bancos catalanes

Debería tener un supervisor y una moneda propios

El gobernador del Banco de España, Luis María Linde, ha afirmado este lunes que si Cataluña se separase de España tendría que crear un supervisor y una moneda propios, algo que sería "malo" tanto para la región como para el país porque los activos se contabilizarían en su propia moneda y los activos en euros, lo que supondría un "problema financiero clarísimo". 

debería tener un supervisor y una moneda propios Linde: la independencia llevaría a la quiebra de los bancos catalanes Menéame inCompartir2 Más noticias sobre: Cataluña, Independentismo, Banco de España , Luis María Linde Alerta de noticias Enviar a un amigo Imprimir Disminuye el tamaño del texto Aumenta el tamaño del texto 25.11.2013 EP 15 El gobernador del Banco de España, Luis María Linde, ha afirmado este lunes que si Cataluña se separase de España tendría que crear un supervisor y una moneda propios, algo que sería "malo" tanto para la región como para el país porque los activos se contabilizarían en su propia moneda y los activos en euros, lo que supondría un "problema financiero clarísimo". Play Durante un almuerzo informativo organizado por la Asociación de Mercados Financieros, Linde ha sido preguntado por si el supervisor ha calculado el impacto que tendría una posible secesión tanto para Cataluña como para España. "Los dos territorios sufrirían mucho. Sería un escenario muy malo para los dos", ha señalado. El gobernador ha explicado el supuesto de un territorio grande y uno pequeño que se separan, sin mencionar en ningún momento España y Cataluña. Así, ha precisado que el territorio pequeño, al no pertenecer a la Unión Europea ni a la Unión Monetaria, no podría acceder a los recursos del Banco Central Europeo (BCE). "¿Los bancos que están situados en el territorio pequeño pueden acceder a la liquidez del BCE a través de sus filiales en el territorio grande o de un territorio miembro de la UE? La respuesta es no", ha explicado Linde, que ha dicho, no obstante, que una operación "aislada" sí se podría lograr. En este punto, el gobernador ha mencionado, a modo de ejemplo, que sería "impensable" que la banca japonesa se quisiera financiar por el BCE a través de una oficina en París. "No hay ninguna posibilidad de que, de modo sistemático e importante, la banca de un territorio que no es miembro de la UE se financie en el BCE a través de sus filiales en territorios que sí son miembros", ha apostillado, al tiempo que ha insistido en que el BCE "sólo presta con garantía emitida por un deudor que sea un país miembro del espacio económico europeo". "Al separarse, no sería miembro, por lo que el acceso a la financiación del BCE no es posible", ha añadido. De este modo, ha recalcado que un territorio pequeño que se separase de uno grande y quedase fuera de la UE estaría obligado a crear su propia moneda y a tener su propio supervisor. "Estaríamos en un escenario muy malo para ese país, porque los pasivos estarían en euros y los activos en moneda propia. Este es el escenario que lleva a la quiebra, a la suspensión de pagos o a un problema financiero gravísimo", ha indicado. Linde: la independencia llevaría a la quiebra de los bancos catalanes,Política. Expansión.com

Linde: la independencia llevaría a la quiebra de los bancos catalanes,Política. Expansión.com

EP
Durante un almuerzo informativo organizado por la Asociación de Mercados Financieros, Linde ha sido preguntado por si el supervisor ha calculado el impacto que tendría una posible secesión tanto para Cataluña como para España. "Los dos territorios sufrirían mucho. Sería un escenario muy malo para los dos", ha señalado. 

El gobernador ha explicado el supuesto de un territorio grande y uno pequeño que se separan, sin mencionar en ningún momento España y Cataluña. Así, ha precisado que el territorio pequeño, al no pertenecer a la Unión Europea ni a la Unión Monetaria, no podría acceder a los recursos del Banco Central Europeo (BCE). 

"¿Los bancos que están situados en el territorio pequeño pueden acceder a la liquidez del BCE a través de sus filiales en el territorio grande o de un territorio miembro de la UE? La respuesta es no", ha explicado Linde, que ha dicho, no obstante, que una operación "aislada" sí se podría lograr. 

En este punto, el gobernador ha mencionado, a modo de ejemplo, que sería "impensable" que la banca japonesa se quisiera financiar por el BCE a través de una oficina en París. 

"No hay ninguna posibilidad de que, de modo sistemático e importante, la banca de un territorio que no es miembro de la UE se financie en el BCE a través de sus filiales en territorios que sí son miembros", ha apostillado, al tiempo que ha insistido en que el BCE "sólo presta con garantía emitida por un deudor que sea un país miembro del espacio económico europeo". "Al separarse, no sería miembro, por lo que el acceso a la financiación del BCE no es posible", ha añadido. 

De este modo, ha recalcado que un territorio pequeño que se separase de uno grande y quedase fuera de la UE estaría obligado a crear su propia moneda y a tener su propio supervisor. "Estaríamos en un escenario muy malo para ese país, porque los pasivos estarían en euros y los activos en moneda propia. Este es el escenario que lleva a la quiebra, a la suspensión de pagos o a un problema financiero gravísimo", ha indicado.
Fuente: Expasión.com

'Bancos malos' con altas recompensas

Dominic Elliot 
Los rescates financieros de UBS e ING parecen, a primera vista, haber sido una mala inversión del dinero de los contribuyentes. Tanto el estado suizo como el holandés usaron tasas de devolución internas para los rescates del 9% y del 3% respectivamente, según los cálculos de Breakingviews. Eso está muy por debajo de lo que los inversores del sector privado esperarían en tiempos de crisis. Pero el beneficio del gobierno también incluía algo de más valor, la prevención de peores resultados económicos.

En 2008, las autoridades suizas inyectaron 6.000 millones de francos suizos (5.300 millones de dólares) de capital a UBS a través de bonos convertibles obligatorios. Entonces, el Banco Nacional Suizo soltó un préstamo de 24.000 millones de dólares para fundar un banco malo que asumiera los activos tóxicos de UBS.

Dichos bonos convertibles se transformaron en participaciones en agosto de 2009 y fueron vendidos por un beneficio de 1.200 millones de francos suizos. El préstamo fue devuelto en plazos regulares durante cinco años, acumulando unos intereses de 1.600 millones de dólares. Finalmente, el gobierno ganó 3.800 millones de dólares.

Los contemporáneos del rescate de ING empezaron con una recapitalización de 10.000 millones de euros en deuda híbrida. El estado solicitó un préstamo de 21.600 millones de euros (del mismo ING) para fundar un banco malo de 24.000 millones de euros. Hasta ahora, el banco malo ha hecho ganar al estado holandés 800 millones de euros de beneficios, después de usar las ganancias de la venta de acciones para liquidar la deuda. La inyección de capital también ha generado 11.300 millones de euros en reembolso de intereses y capital.

Éstos no son el tipo de números que causarían satisfacción a un inversor racional en situaciones de peligro. Pero los rescates advertían del Armageddon económico. Además, ambos rescates fueron bien diseñados.
Fuente: Cinco Días

Ladrillo a precio de ganga pero sin financiación

La inversión en vivienda se complica para el comprador medio

• Pisos desde 30.000 euros suponen una oportunidad de comprar sin apalancarse.

Promoción de viviendas en oferta 
a las afueras de Madrid.

Juande Portillo / EFE

El mercado de la vivienda vive tiempos de un dinamismo inusitado desde el estallido de la burbuja inmobiliaria. Las rebajas de precio que la banca ha venido aplicando como consecuencia de las fuertes provisiones que se le han impuesto y el renovado interés despertado entre los grandes fondos internacionales por el ladrillo español revelan que las oportunidades empiezan a aflorar.

Desde el sector inmobiliario confían en que este progresivo incremento de actividad se consolide durante el próximo año en paralelo al paulatino abaratamiento de los activos. Sin embargo, la sequía crediticia, especialmente acusada en el caso de la financiación con fines inmobiliarios, podría dejar fuera de la fiesta al mediano inversor.

En cuestión de precios, el metro cuadrado de vivienda libre en España caía a 1.481 euros de media a cierre de junio de este año, el último dato disponible en las estadísticas del Ministerio de Fomento. Una cifra ya bien lejana de los 2.101 euros por metro cuadrado que alcanzó cinco años antes, en el pico del boom y que sitúa los precios en niveles de principios de 2004.

La rebaja acumulada supera ya el 30%. Con todo, algunos expertos consideran que el mercado no tocará suelo hasta rozar precios del año 2000 cuando el metro cuadrado se situaba por debajo de los 900 euros pero, como todo, la feria va por barrios. Mientras en zonas saturadas de ladrillo como el Levante aún no se vislumbra el final del ajuste de precios, emplazamientos más exclusivos, como es el caso de Baleares, comienzan a experimentar incluso repuntes de precios en comparación interanual, según revelaba un reciente estudio de la tasadora Tinsa.

De hecho, Paramount, la cartera de inmuebles de lujo de Sareb, reúne decenas de viviendas de alta gama en las islas que han despertado un fuerte interés pese a superar, en el algunos casos, los tres millones de euros.

Así las cosas, el número de transacciones trimestrales inmobiliarias repuntaba levemente en primavera, hasta las 80.722, tras caer a 54.835 en los primeros tres meses del año. Un desplome directamente relacionado con el fin de las deducciones fiscales y el IVA superreducido sobre la compra de vivienda, que acabaron en diciembre y aceleraron a finales de 2012 buena parte de las operaciones que podría haber en el aire para comienzos de este ejercicio. Nada que ver, en cualquier caso, con el ritmo de 250.000 transacciones trimestrales que se registraban en compraventa de vivienda durante los años dorados del ladrillo.

Aunque semejante cota quede lejos de las expectativas, recuperar cierta velocidad de crucero pasa por la vuelta de la financiación en un panorama en el que el grifo del crédito sigue cerrado y no tiene visos de abrirse. Los analistas financieros opinan que la banca española aún tiene trabajo pendiente a la hora de desapalancarse y desde el propio sector admiten que la inversión inmobiliaria sigue estando considerada como “radioactiva”, ya que las carteras de préstamos vivos al ladrillo continúan siendo un fuente creciente de morosidad.

Con todo, la necesidad de cada entidad de ir reduciendo la pesada carga de ladrillo de sus balances sí ha propiciado que, aunque en condiciones mucho más estrictas que las de antaño, los bancos y cajas oferten hipotecas especialmente atractivas para dar salida a sus propios inmuebles. Así mismo, Santander, CaixaBank, Sabadell, Popular, BBVA, Caja Rural, Kutxabank, ING y Bankinter han sellado acuerdos de financiación hipotecaria para las viviendas de Sareb.

Entre este escaparate, y aunque se trata de casos excepcionales, es posible encontrar apartamentos en zonas especialmente saturadas de ladrillo desde los 30.000 euros e hipotecas con cuotas de menos de 200 euros mensuales.

Desde una importante consultora financiera indican que, ante la falta de crédito, muchos particulares están aprovechando estas oportunidades de inversión en inmuebles de menos de 100.000 euros que permiten entrar pagando al contado, o gracias a una financiación mínima, con la expectativa de rentabilizar sus compras con facilidad en unos años o de empezar a cobrar rentas de alquiler en el corto plazo. Las inversiones de mayor calado, no obstante, siguen quedando en manos de grandes patrimonios y agentes con capacidad para traer financiación de fuera.


El atractivo de suelos y oficinas

Aunque el mercado residencial es el objetivo más claro de inversión, desde el mercado inmobiliario apuntan a otras posibilidades al alza. “Donde vemos oportunidades muy claras es en el suelo, que está muy barato”, avanza Ángel Serrano, director general de negocio de Aguirre Newman, que apunta a correcciones de más del 80%_en precio. “Aquellos inversores que consigan la financiación para ponerlos en valor van a hacer negocio”, expone indicando que en zonas “donde no hay exceso de stock y hay demanda, se empezarán a cerrar operaciones”. Desde la consultora inmobiliaria también apuntan al mercado de oficinas comerciales, que al ir más ligado a los fundamentales macroeconómicos que a los microeconómicos, podrían beneficiarse en el momento en que las condiciones del país comiencen a mejorar impulsando la actividad empresarial.
Fuente: Cinco Días

Un juez avilesino lleva al Constitucional la nueva ley de protección hipotecaria

Joaquín Colubi Mier, titular del Juzgado n.º 7, plantea que la norma es más garantista para los bancos que para los deudores en vía de ejecución

El abogado Rubén Fernández.

Franco Torre

Francisco L. JIMÉNEZ 
El juez Joaquín Colubi Mier, titular del Juzgado n.º 7 de Avilés, promueve a instancias de parte la que pasa por ser la primera cuestión de constitucionalidad formulada desde un órgano judicial sobre la ley 1/2013 de 14 de mayo de medidas para reforzar la protección a los deudores hipotecarios, una norma jurídica que entró en vigor rodeada de controversia y que en sus primeros días de aplicación no logra desprenderse de la etiqueta de polémica. El magistrado elaboró al menos dos autos, ambos con fecha 14 de noviembre y prácticamente idénticos, que en su parte dispositiva plantean la declaración de inconstitucionalidad de un artículo de la ley de marras en la consideración de que priva a los ejecutados hipotecarios (habitualmente los compradores de vivienda) de ciertos derechos procesales que, sin embargo, la misma ley sí prevé para los ejecutantes de las deudas hipotecarias (las entidades financieras). Es decir, que el juez interpreta que la ley de defensa de los deudores hipotecarios vulnera los artículos 14 y 24 de la Constitución, los que garantizan el derecho a no recibir un trato discriminatorio o desigualitario en un acto procesal frente a las otras partes en litigio.

Los casos que han movido al juez Colubi a tomar la inusual decisión de promover una cuestión de constitucionalidad son sendos procedimientos de ejecución hipotecaria por reclamación de deuda que afectan a un vecino de Corvera y a otro de Castrillón, personas que en su día no pudieron hacer frente al pago de sus hipotecas y contra las que sus respectivos bancos iniciaron acciones legales. Los abogados de estos dos deudores -Rubén Fernández Suárez, de Lugones, y José Miguel Martínez Ferrández, de Avilés- trabajaron por libre en la defensa de sus clientes y, casualidades del oficio, llegaron a la misma conclusión: vieron procedente sugerir al juez la anticonstitucionalidad de la ley que sirve de base para enjuiciar a sus representados. La base jurídica que expusieron al magistrado, y que acabó por convencer a éste, tiene que ver con el aparente doble rasero que establece la última norma promulgada por el Gobierno en materia hipotecaria en cuanto a la tutela efectiva de los derechos de quienes promueven una ejecución hipotecaria y quienes la sufren.

Dice la ley que si el juez de primera instancia determina que una de las cláusulas de la hipoteca objeto de juicio es declarada "abusiva", la entidad financiera podrá recurrir esa decisión en instancias superiores (algo habitual en el ordenamiento jurídico español y que tiene que ver con la salvaguarda de las garantías procesales); no obstante, si la misma cláusula fuese declarada "no abusiva" por el juez, la parte que invocó ese abuso (habitualmente el ciudadano) no podrá recurrir. "Es pura ironía, por no decir perversidad, que una ley nacida supuestamente para reforzar los derechos de los deudores hipotecarios los discrimine de forma tan flagrante en el hipotético caso de que se plantee la necesidad de recurrir a instancias jurídicas superiores", comentó el abogado Rubén Fernández, satisfecho, como su colega avilesino José Miguel Martínez, por el "exquisito sentido de la equidad" que mostró el juez Colubi para atender su reclamación, analizar el fondo de la misma y, finalmente, dar el paso de promover una declaración de anticonstitucionalidad que puede traer cola.

Por lo pronto, el paso que ha dado el juez de la sala número 7 de Avilés suspende el procedimiento en curso sobre las ejecuciones hipotecarias que se juzgaban, sienta de forma notoria un precedente al que podrán acogerse otros abogados y jueces, obliga a iniciar un proceso de consultas al Congreso, el Senado y los parlamentos autonómicos (que deben elevar un informe al Tribunal Constitucional) y acabará desembocando en una sentencia del alto tribunal que podría trastocar la aplicación de una ley nacida presuntamente "en defensa" de las familias españolas desahuciadas.

La ley objeto de controversia

Título

Se trata de la Ley 1/2013, de 14 de mayo, de medidas para reforzar la protección a los deudores hipotecarios.

Fundamento

La ley fue dictada en atención a las circunstancias excepcionales creadas por la crisis económica y que han provocado que muchos ciudadanos, suscriptores de préstamos hipotecarios, se vean en importantes dificultades para atender a sus compromisos por causas que les son ajenas.
Fuente: La Nueva España

A la hora de alquilar una vivienda, ¿qué precio se debe poner para que resulte rentable?

Un piso con el cartel de "Se Alquila" en su fachada. (CH. LIZARRALDE)

• La habitual es basarnos en el precio de otros pisos similares al nuestro. 

• En el denominado PER se relaciona el número de veces que el precio de la vivienda contiene al precio que aporta el alquiler.

• Otro método de medición es la rentabilidad que obtendría un inversor que comprara una casa para alquilarla. 

20MINUTOS.ES
La crisis se impone y muchos son los que renuncian a vender el piso. Es entonces cuando pensamos en poner nuestro vivienda en alquiler. O también puede ocurrir que hayamos comprado una casa como inversión y decidamos alquilarla. Saber si esta inversión será rentable depende de varios factores, uno de ellos, saber fijar el precio por el que la alquilaríamos. 

La forma clásica de poner el precio al alquiler de una vivienda se basa en conocer cuál es el precio de otros pisos similares, en la misma zona. La red Alfa Inmobiliaria va más allá y propone relacionar este precio con nuestra inversión inicial para conocer su rentabilidad. 

En España, desde 2010 la media para recuperar la inversión es de 25,6 años

Uno de los métodos más populares es el denominado PER, que consiste en relacionar el número de veces que el precio de la vivienda contiene al precio que aporta el alquiler. Por ejemplo, si una casa tiene un valor de 250.000 euros y su alquiler es de 6.800 euros anuales, quiere decir que tardaremos casi 37 años en recuperar la inversión realizada, un periodo de tiempo demasiado prolongado. 

En España, la media histórica para recuperar una inversión a través del alquiler ha estado en 19,5 años, si bien, en plena burbuja inmobiliaria llegó hasta el 32,2 y desde 2010 se sitúa en 25,6. En general, España ha tenido tradicionalmente uno de los índices PER más altos del mundo, situándose Madrid y Barcelona a la cabeza con 27. 

 Otro método de medición es la rentabilidad que obtendría un inversor que comprara una casa para alquilarla. Por ejemplo, alguien que compra una vivienda por 300.000 euros y obtiene 7.200 de alquiler al año, tendría una rentabilidad del 2,5%. 

Como orientación, podemos decir que en España la rentabilidad bruta de una vivienda ronda el 4%, pero basta con observar en cada momento la rentabilidad bruta anual de los depósitos bancarios para hacerse una idea de si la vivienda es cara o barata en el corto plazo, para hacer el cálculo a largo plazo habría que tener en consideración al inflación ya que las rentas de los alquileres se actualizan según el IPC y el dinero no.

El 79,2% de los hogares españoles dispone de una vivienda en propiedad, mientras que el 12% paga un alquiler a precio de mercado, según datos ofrecidos por el INE.

Viviendas en propiedad frente a alquiler en España

por Uve Valoraciones

De los primeros, el 50,7% disponen de vivienda en propiedad sin hipoteca y el 28,5% tienen una hipoteca pendiente.

Además un 2,5% de los hogares españoles pagan un alquiler inferior al precio de mercado.

Es pronto para saber el efecto de la nueva ley de arrendamiento que entró en vigor en junio, pero en los últimos años se observa un lento crecimiento en el número de españoles que viven de alquiler, especialmente jóvenes que ven en esta su única salida para poder independizarse y que es aún minoritario respecto al resto de Europa.

Según el portal inmobiliario Fotocasa.es, el 70% de los usuarios buscan piso para alquilar, frente a un 30% que lo hacen para comprar.

Si bien es cierto que el fin de la ayuda de Renta Básica de Emancipación ejercerá de freno, las nuevas medidas de protección al arrendador y, sobre todo, las dificultades de obtener créditos harán crecer este mercado.

FMI: La economía española se estabiliza, pero persiste la escasez de crédito

Economía y Negocios Online / Efe

El organismo multilateral subraya especialmente los avances realizados por la Sareb, el llamado "banco malo", que ha "acelerado" las ventas de sus activos, y también que "la limpieza de los balances de los bancos”.

WASHINGTON.- El Fondo Monetario Internacional (FMI) destacó hoy que la economía española registra "signos de estabilización", aunque advirtió de la persistente escasez de crédito y de los préstamos dudosos como lastre a la recuperación.

En su cuarto informe de supervisión de la reforma financiera, el organismo multilateral subraya especialmente los avances realizados por la Sareb, el llamado "banco malo", que ha "acelerado" las ventas de sus activos, y también que "la limpieza de los balances de los bancos bajo el programa ha incrementado significativamente el capital y la liquidez del sistema".

Los acontecimientos macroeconómicos desde el último informe de junio, dice el Fondo, han sido "en general positivos": "la producción y el desempleo se han estabilizado, con un importante crecimiento en las exportaciones".

Sin embargo, las condiciones del crédito a las empresas españolas siguen deteriorándose.

"Los préstamos al sector privado no financiero cayeron un 6,75% en términos interanuales en septiembre, una de las contracciones más rápidas de las principales economías avanzadas", agrega.

Igualmente, los préstamos dudosos siguen en alza, al aumentar 0,9 puntos porcentuales en el último trimestre, y representaban a final de agosto ya un 12,1 % del total de créditos.

"Se mantiene mucha incertidumbre acerca del final de este deterioro del crédito, que se prevé continúe por algún tiempo", apuntan los técnicos del organismo internacional, que visitaron Madrid durante la segunda mitad de septiembre.

¿Qué significa la venta de Altamira a Apollo para Banco Santander? ¿Y para el 'banco malo'?

La entidad obtendrá unas plusvalías que supondrían unos 15 puntos básicos de generación de capital

Bolsamania 
“A falta de conocer los detalles de la transacción”, los analistas de Ahorro Corporación Financiera (ACF), creen que el principio de acuerdo alcanzado por Banco Santander para la venta de Altamira a Apollo es una decisión “acertada”. La firma explica que “la cesión de la gestión inmobiliaria a fondos especializados podría conceder buenas condiciones al contemplar la operación como la llave para acceder en 2015 a la gestión del 'banco malo' o Sareb”.

“Las plusvalías supondrían unos 15 puntos básicos de generación de capital para la entidad, aunque creemos que podría destinarse al saneamiento adicional de balance”, concluye el bróker español.

Se desconoce el importe de la operación, pero estos expertos coinciden con el mercado al cifrarlo en unos 700 millones de euros. Recordemos que esta cantidad para los expertos de Bankinter “se encuentra sustancialmente por encima a lo esperado (500 millones de euros)”.

Por el momento, el banco presidido por Emilio Botín sí ha explicado que “mantendrá en su balance los activos inmobiliarios y la cartera de créditos. La gestión de dichos activos se llevará como hasta ahora desde la plataforma, pero ya bajo propiedad de Apollo”. Y ha señalado: “El principio de acuerdo con Apollo se ha alcanzado después de un proceso competitivo en el que ha tomado parte un amplio grupo de inversores, que han mostrado interés por participar en esta actividad”.

Por último, ha informado: “Está previsto que en las próximas semanas se perfeccione dicho principio de acuerdo en todos sus extremos, momento en el que se darán a conocer los detalles de la operación, incluyendo el importe de la venta”.

A estas horas, Banco Santander sube un 0,67%, hasta los 6,42 euros.
S.C.

¿Cumple su web con la nueva normativa sobre el uso de cookies?

¿Cumple su web con la nueva normativa sobre el uso de cookies?

Gonzalo Iruzubieta, director de desarrollo digital de Autocontrol

Escrito por:Redacción Channel Partner
A pesar de que la nueva normativa sobre utilización de cookies está vigente desde el 30 de marzo del año 2012, aún existe entre los responsables españoles de webs cierto desconocimiento sobre qué implica dicha normativa y qué aspectos deben tener en cuenta para adecuarse a ella. Debe recordarse en este sentido que el Real Decreto-ley 13/2012, de 30 de marzo que adapta la Directiva Europea 2009/136/CE de Privacidad al ordenamiento jurídico español modificó el artículo 22.2 de la Ley 34/2002 de Servicios de la Sociedad de la Información y Comercio Electrónico (LSSI) estableciendo nuevas exigencias en este ámbito.

La Agencia Española de Protección de Datos (AEPD) y Autocontrol, junto con las principales asociaciones del sector (adigital e IAB Spain) han elaborado una guía para ayudar a las empresas a conocer las exigencias legales derivadas de esta normativa y facilitar su cumplimiento. Esta guía se hizo pública el pasado mes de abril y lleva por título, “Guía sobre el uso de las cookies”. La misma detalla las orientaciones, garantías y obligaciones que la industria se compromete a difundir y aplicar para adaptar la instalación de este tipo de archivos a la normativa reguladora.. 

En lo que se refiere a la obtención del consentimiento de los usuarios para la instalación y uso de cookies, éste es la base para el cumplimiento de la norma y podrá obtenerse por distintas vías (por ejemplo, mediante fórmulas expresas, tales como hacer clic en un apartado que indique “consiento”, “acepto”, o bien inferirlo de una acción específica realizada por el usuario, siempre que se haya informado al usuario de que la realización de tal conducta será interpretada como prestación de tal consentimiento). Es fundamental entender que la mera inactividad del usuario no implica la prestación del consentimiento por sí misma.

Finalmente, para asegurar que se cumplen estas obligaciones, la AEPD recomienda revisar y verificar el uso de cookies en las páginas web. Desde el pasado mes de octubre, tras la firma del convenio de colaboración en este sentido entre Autocontrol y la AEPD, esta asociación oferta un servicio de consultoría técnica y jurídica para verificar la adecuación de las webs a los contenidos de esa Guía.

Casa en la playa por 158.000 euros, la preferida por los extranjeros

Una casa unifamiliar cercana a la costa, con dos dormitorios y dos baños y un precio medio de 158.000 euros es la vivienda tipo que adquieren los extranjeros en España, según un informe difundido hoy por el portal Casaktua, que comercializa viviendas y otros inmuebles propiedad de la banca.

Una casa unifamiliar cercana a la costa, con dos dormitorios y dos baños y un precio medio de 158.000 euros es la vivienda tipo que adquieren los extranjeros en España, según un informe difundido hoy por el portal Casaktua, que comercializa viviendas y otros inmuebles propiedad de la banca.

Las viviendas de lujo, con precios superiores, son adquiridas principalmente por rusos y chinos. Atendiendo al tamaño, aquellas con más de 100 metros cuadrados son las preferidas por holandeses, suizos, noruegos, ingleses, daneses, rusos y alemanes mientras que los chinos, argelinos y rumanos se inclinan a favor de las viviendas de entre 60 y 100 metros.

Los finlandeses, italianos y franceses suelen adquirir, por su parte, casas de menos de 60 metros cuadrados.

Cerca del 10 % de las compras de vivienda en España en el primer semestre de este año las realizaron los extranjeros, provenientes en su mayoría de países europeos menos afectados por la crisis.

Además, en los primeros seis meses del año se incrementaron las compras realizadas por rusos, noruegos, suecos, belgas, holandeses y argelinos, mientras que las compras realizadas por los italianos cayeron por la crisis.

Por comunidades autónomas, la Comunidad Valenciana lideró la tabla con 15.528 compradores extranjeros en 2012; seguida de Andalucía con 8.731 y Cataluña, con 4.497 adquisiciones.

El archipiélago canario y el balear se sitúan justamente por detrás, con 3.591 y 3.220 compradores internacionales respectivamente.

En Cataluña, los franceses prefirieron la Costa Brava y los rusos la Dorada. En Andalucía, los ingleses se decantaron por la Costa del Sol y los nórdicos por Torremolinos.

En Alicante, fueron mayoría los compradores ingleses aunque empiezan a llegar rusos, belgas y holandeses, así como a crearse una comunidad significativa de nórdicos en el municipio de Alfaz del Pi.

En Canarias, los alemanes fueron los que más viviendas adquirieron, mientras que en Murcia lo hicieron los franceses. En Baleares, los alemanes prefirieron Mallorca, mientras que los ingleses se decantaron por Menorca y los italianos por Formentera.

El estudio sostiene además que la vivienda usada fue la preferida, con un 53 %. (Agencia EFE)
Fuente: lainformacion.com

La Sareb denuncia a una fundación de la CEA por un desfase de 14 millones

También insta al concurso de acreedores de la Fundación para el Desarrollo del Sur de Europa, tras constatar su insolvencia económica y jurídica de la fundación y su incapacidad para concluir una promoción de viviendas.

EFE

La sociedad de gestión de activos procedentes de la reestructuración bancaria (Sareb) ha denunciado ante la Fiscalía a la Fundación para el Desarrollo del Sur de Europa, promovida por la patronal andaluza CEA, por un desfase de entre 12 y 14 millones de euros en una promoción de viviendas. Fuentes de la Sareb han informado de que, además de denunciar las irregularidades en la gestión, también han instado el concurso de acreedores de la citada fundación, responsable de la promoción Isbylia para levantar 583 viviendas. La Sareb ha tomado esta iniciativa tras constatar la insolvencia económica y jurídica de la fundación y por su incapacidad para concluir las obras, según las fuentes. 
Fuente: diariodesevilla.es

Ladrillazo retardado: Berlín y Londres, protagonistas de la nueva burbuja inmobiliaria

Mientras en España la vivienda no consigue siquiera frenar su caída, en otros países el sector inmobiliario no deja de subir. En China, los precios marcan récords históricos y en Estados Unidos el mercado ya ha consolidado su recuperación. Pero incluso más cerca de España, en ciudades como Berlín y Londres, se podría estar produciendo una burbuja como consecuencia de los bajos intereses y de la escasa rentabilidad de otras alternativas de inversión. 

Inés Calderón / www.invertia.com

Los analistas de Bankinter alertan de que “en ciudades como Londres y Berlín existe el riesgo de que se esté formando una nueva burbuja de precios inmobiliarios, alimentada por los bajos costes de financiación, la menor rentabilidad de otras alternativas de inversión, la elevada liquidez y la escasez de oferta en localizaciones Premium”.

De hecho, esta semana el Gobierno británico ha anunciado que impondrá un nuevo gravamen a los extranjeros que adquieran una vivienda en el país . Su objetivo no es otro que frenar la posible burbuja que se estaría produciendo, especialmente en Londres, una de las ciudades con más apetito para los inversores extranjeros.

El mercado inmobiliario está creciendo con fuerza tanto en el Reino Unido (+5,8% en los últimos 12 meses), como en Alemania (+25% en las 7 mayores ciudades germanas desde 2010). No obstante, salvo los casos de Berlín y Londres, los expertos de la entidad creen que “, los incrementos de precios que se han registrado hasta ahora tienen un efecto positivo sobre la economía, ya que incrementan la riqueza financiera y los niveles de confianza de las familias y pueden contribuir a acelerar el consumo y la demanda interna”.

Pero no sólo en Europa suben los precios de las viviendas. Según Bankinter, “el sector inmobiliario estadounidense ya ha consolidado su recuperación”. Las ventas de vivienda usada han llegado a superar los 5,3 millones de unidades, niveles lejanos del máximo de 7,3 millones del año 2005 pero en clara fase de expansión. Además, los precios de la vivienda en las 20 mayores ciudades de EE.UU. están creciendo a tasas interanuales superiores al 12%.

Y en China, los precios de las viviendas alcanzaron nuevos máximos históricos en octubre , a pesar de los esfuerzos del Gobierno chino para enfriar este alza. El precio promedio de las viviendas nuevas en las 70 principales ciudades de China subió en octubre a un récord del 9,6% respecto al año anterior, según cálculos de Reuters.

La vivienda puede estar en camino de revalorizarse con la llegada de inversores extranjeros

Bloques de viviendas en Madrid. (JORGE PARÍS)

• Fondos internacionales han protagonizado grandes operaciones últimamente.  

• Se ha incrementado el interés de inversores extranjeros por la renta hipotecaria. 

• Según Inverbanca, en lugares como Marbella el precio del metro cuadrado se ha estabilizado y en Burgos o Soria ha empezado a subir lentamente.

20MINUTOS.ES/AGENCIAS. 19.11.2013 - 13:12h La vivienda parece que va camino de revalorizarse. Claro que eso de momento solo alcanza a los grandes inversores. Para éstos, en su mayoría capitales extranjeros, España resulta golosa: precios bajos y futuras revalorizaciones. Pero de momento para los ciudadanos –con sueldos más bajos, más precariedad y poco ahorro– la vivienda sigue siendo cara. 

El mercado inmobiliario español se va estabilizando poco a poco

El precio de la vivienda en España ha descendido un 40% durante la crisis, pero comienza a estabilizarse o incluso a subir en algunos puntos de España. Según la compañía de gestión de patrimonios privados no depositaria Inverbanca, todo ello coincide con la llegada de inversores internacionales y apunta a la vuelta a la revalorización de estos activos. 

Esta empresa ve en esta inflexión "el inicio de una lenta recuperación económica a nivel europeo y, en particular, a nivel español". Según los datos que maneja, en muchas zonas de España todavía sigue descendiendo el valor de los inmuebles pero, a pesar de ello, existen lugares en los que el precio del metro cuadrado de la vivienda se ha estabilizado, como es caso de Marbella, con 5.250 euros por metros cuadrados, o en los que incluso ha empezado a subir lentamente, como en Burgos o Soria, con incrementos del 4,1% y del 5%, respectivamente. 

Fondos e inversores extranjeros ven en España un mercado de oportunidades

El director financiero de Inverbanca, Gastón Luis Apraiz, señala que "el mercado inmobiliario español se va estabilizando poco a poco gracias a la llegada de capital por parte de fondos internacionales e inversores extranjeros, que ven en España un mercado de oportunidades de inversión". 

La compañía añade que en los últimos meses ha notado un incremento de inversores extranjeros interesados en invertir en renta hipotecaria, "lo que augura una mejora para el sector inmobiliario español que, poco a poco, empieza a tener una expectativa de revalorización". 

Efectivamente, son muchas las operaciones de muchas cifras llevadas a cabo últimamente por fondos extranjeros. Entre las operaciones más representativas se encuentran la venta por parte de la Sareb de 939 viviendas al fondo Blackstone o la venta de 3.000 pisos del Ivima (Instituto de la Vivienda de Madrid) a Goldman Sachs. También grandes inversores latinoamericanos estarían preparando compras ya no de inmuebles sino incluso de inmobiliarias.

Cláusula suelo: El Supremo confirma que son nulas

Y abre la vía al Constitucional 

 

Cláusula suelo: El Supremo confirma que son nulas

El Tribunal Supremo ha rechazado el incidente de nulidad interpuesto por BBVA y Cajamar contra la sentencia en la que anulaba las cláusulas suelo en los casos en los que se produzca una falta de transparencia, abriendo así la vía para que las entidades de crédito acudan al Tribunal Constitucional.

 

En un auto notificado hoy, el pleno de la sala civil del alto tribunal rechaza el argumento de los recurrentes -a los que se adhirió NCG Banco- de que su sentencia fuera incongruente por basar la nulidad de las cláusulas en la falta de transparencia y no en el "desequilibrio" entre las obligaciones de las partes alegado por Ausbanc.

La sala responde que esta asociación también alegó la falta de conocimiento real del alcance de dichas cláusulas por parte de los consumidores y recuerda que, de hecho, las entidades de crédito defendieron la transparencia y claridad de las mismas.

Por ello concluye que "la sentencia cuya nulidad se pide no se apartó de las cuestiones debatidas en el proceso" y añade que "las partes tuvieron oportunidad de realizar alegaciones y prueba sobre las mismas y que el fallo no fue extraño a las pretensiones ejercitadas".

También rechaza el Supremo que su resolución no sea válida porque, a partir de un caso concreto, anulara todas las cláusulas suelo en las que se acreditara falta de transparencia sin tener en cuenta "las características concurrentes en cada caso concreto y en cada contrato".

Los magistrados responden que su decisión está plenamente justificada "por la existencia de condiciones generales de contratación empleadas en una pluralidad de contratos y en la utilización por las entidades demandadas de pautas estandarizadas en la contratación de estos préstamos, propias de la contratación en masa".

A las alegaciones de indefensión planteadas por las entidades de crédito, que criticaron al Supremo por establecer una jurisprudencia "innovadora" en cuanto al control de la transparencia, el tribunal contesta que esto "no es un hecho en sí mismo negativo, sino una muestra del progreso de la citada jurisprudencia, que no puede considerarse infractor del ordenamiento".

El pleno de la Sala de lo Civil deliberó el pasado 23 de octubre sobre los incidentes de nulidad de la sentencia, que obliga a la banca a advertir expresamente a los clientes de que si firman una hipoteca con cláusula suelo no podrán beneficiarse de determinadas bajadas del euríbor, si bien no ha sido hasta hoy cuando ha hecho pública su decisión.

No obstante, fuentes de BBVA han subrayado a Efe que la entidad dejó de aplicar estas cláusulas el 9 de mayo, tal y como establecía la sentencia del Alto Tribunal, por lo que la resolución del incidente de nulidad no tiene efecto sobre los clientes, que ya se han beneficiado de su retirada.
Fuente: Finanzas.com

El Euribor cambia de rumbo

Sitúa su tasa diaria en el 0,497% y la mensual en el 0,514%

• El índice hipotecario vuelve a subir después de seis jornadas bajando y una estancado

• Pone en duda la previsión de los expertos que apuntaba a que se igualaría con los tipos

Evolución del Euribor hasta el mes de octubre. M. J. CRUZ

EUROPA PRESS Madrid

El Euríbor, principal indicador al que están referenciadas las hipotecas en España, cambia de rumbo. El índice ha avanzado una milésima en tasa diaria, hasta el 0,497%, tras mantenerse un día estable y después de haber encadenado una tendencia de seis caídas consecutivas acelerada con la sorpresiva rebaja de tipos de interés al 0,25%. 


El indicador, que había retrocedido a niveles de junio después de caer 40 milésimas, vuelve a virar al alza cuando todos los expertos pronostican que caminará dirección al nivel de los tipos. 

Con 11 valores en lo que va de mes de noviembre, la media mensual del Euríbor se ha reducido hasta el 0,514%. De cerrar en esta cota, supondría una rebaja en la cuota mensual de unos cuatro euros para una hipoteca media de 120.000 euros a 20 años y una rebaja anual de unos 48,48 euros, estrechando cada vez más el margen de abaratamiento de las hipotecas.
Fuente: EL MUNDO

España, a la cabeza en impuestos sobre la compra de una vivienda a nivel mundial

equipo@idealista

España tiene la fiscalidad más elevada en la compra de una vivienda de segunda mano, del 7% de media, frente a una media mundial del 3,4%, según un estudio de la auditora UHY. además de España, el estudio también revela cómo otras economías europeas también gravan considerablemente las compras de inmuebles. países como Francia, Italia, Austria, República Checa y Alemania imponen una tasa media del 4,5%.

Recordamos que en España el impuesto sobre transmisiones patrimoniales (ITP) varía dependiendo de la región donde se compre la vivienda. Por ejemplo, en Andalucía, Baleares, Cantabria, Asturias o Cataluña el ITP varía entre el 8% y el 10%. En Madrid a partir del año que viene el ITP bajará al 6% del 7%

Así, el coste medio en impuestos a la hora de comprar una casa valorada en 2.700.000 euros está en España en el 7%, mientras que la media en los 25 países analizados por UHY FAY & CO. está en el 3,4%. para una casa valorada en 115.000 euros el porcentaje es el mismo mientras que en el resto de países se produce un descenso notable.

En otros países, como América del Norte, los impuestos a la compra de propiedades son mucho más bajos, por lo general se sitúan de media en el 1%. en Canadá las casas más caras están sujetas a impuestos con tipos del 1,9%.

Bernard Fay, co-presidente y socio director de UHY FAY & CO., señala que “desde 2010, en España las comunidades autónomas han hecho un mayor uso de su criterio para establecer el impuesto sobre actos jurídicos documentados, con el resultado de que estos han subido, especialmente en zonas con un turismo de alto poder adquisitivo donde confluyen compradores internacionales”.

“Combinado con otros requisitos fiscales, dirigidos a familias internacionales de alto poder adquisitivo, estos altos impuestos hacen que España pierda mucho atractivo justamente para ese público que ha ayudado notablemente a mantener la economía en las regiones costeras de españa durante las últimas décadas. el gobierno debe estar interesado en evitar que se vayan, ya que es difícil atraerlos de nuevo”, añade Fay.

La auditora también ve relación entre los altos impuestos sobre la compra de viviendas y la escasa movilidad laboral. así, Ladislav Hornan, presidente de UHY, sostiene que “al imponer altos impuestos y costes a la compra de propiedades, los gobiernos podrían estar desalentando a las personas  a cambiar de empleos, especialmente a aquellos con familias a cargo que esperan ser propietarios”.

ESPAÑA: Luces y sombras de la Ley de Emprendedores

Publicado por EntornoInteligente.com
 
Cinco Dias / La reciente entrada en vigor de la Ley de Apoyo a los Emprendedores y su Internacionalización, cuenta con varias lecturas e interpretaciones.

Por lo que se refiere al apartado destinado a inversores y, más concretamente, a la adquisición de bienes inmuebles por parte de extranjeros, la Ley no ha hecho más que equipararse a medidas similares que países como Estados Unidos, Portugal, Irlanda, Chipre y últimamente Andorra, ya implantaron con anterioridad. Parece claro que con esta medida se persigue incentivar que el capital extranjero se interese por nuestro país con el objetivo de intentar reducir el numeroso stock de pisos existentes en España.

La cada vez más evidente globalización e internacionalización del mercado obliga a redoblar los esfuerzos para captar al potencial inversor, que ya no se encuentra a unos pocos kilómetros de distancia, si no que hay que ir a buscarlo a cualquier rincón del mundo.

Conseguir la residencia por un período mínimo de un año, renovable a dos y hasta llegar a obtener la nacionalidad, a cambio de inversiones mínimas en inmuebles de 500.000 euros con una serie de condiciones −como por ejemplo que la vivienda se compre sin cargas−, parece un buen punto de partida para intentar reactivar el sector inmobiliario y acabar de ayudar a aquellos inversores indecisos a decantarse por nuestro país.

En este sentido, y al respecto de este punto de la normativa cabe destacar que, si bien la Ley marca una inversión mínima, que obliga a que la vivienda debe estar exenta de cargas, si el precio del inmueble es superior, a partir del mínimo señalado la propiedad sí puede tener cargas. Este sería el caso de una vivienda valorada en 600.000 euros y que tuviera una hipoteca de 100.000.

El mercado y más concretamente los inmuebles de alto standing han pasado a depender casi exclusivamente del cliente internacional, de aquí la importancia de cualquier iniciativa dirigida a facilitar este tipo de inversión. La nueva Ley, como mínimo, debería ayudar a competir en igualdad de condiciones con mercados que podemos considerar como competidores, en que el cliente chino o ruso se ha convertido en el sueño de todos y su captación es un objetivo prioritario.

A pesar de ello, la normativa no puede ser vista como el maná o la fórmula magistral que solucione toda la problemática del sector inmobiliario de nuestro país, ya que existen muchos otros aspectos que, en paralelo, deberán trabajarse y mejorar. Además, de su lectura en profundidad, se puede vislumbrar algún aspecto oscuro que la pueda convertir en incompleta a los ojos de una buena parte de inversores internacionales.

Cabe recordar que la Ley permite que el inversor extranjero pueda obtener un permiso de residencia único, que una vez formalizada la compra puede hacer extensivo a su cónyuge e hijos, pero que, en ningún caso conlleva la obtención de un permiso de trabajo. Ello limita considerablemente el atractivo para una parte de potenciales compradores, que a la vez de realizar una inversión aspiran a trabajar y a ponerse al frente de un negocio en nuestro país, ya sea en primera persona o bajo la tutela de los familiares directos que pueden acogerse al permiso de residencia.

Con esta importante salvedad, el panorama desde septiembre no es tan distinto al de antes de la entrada en vigor de la Ley, ya que un inversor con capacidad adquisitiva que persiga invertir o bien adquirir una segunda residencia, podía encontrar anteriormente diferentes fórmulas para entrar en nuestro país de forma totalmente legal.

Aspectos de este tipo hacen pensar que la nueva Ley todavía deberá evolucionar y acabar de solucionar algunas cuestiones para hacerla más atractiva y minimizar el margen de interpretación o vacíos legales que pudieran derivarse. También se antoja necesario dejar pasar un cierto tiempo para poder valorar con mayor detalle los resultados de su aplicación pero, en cualquier caso, supone un paso adelante.

Por lo demás, la reactivación del sector inmobiliario dependerá de la capacidad en adaptarnos y de conseguir mayor competitividad en un mercado que se ha transformado radicalmente en los últimos años.

François Carriere Pastor es CEO Coldwell Banker España&Andorra

Deutsche Bank compra Abacus a Sareb

• El banco alemán adquiere 323 millones en préstamos y créditos inmobiliarios.

• Bankia saca a subasta 1.000 inmuebles de la Sareb con fuertes descuentos

Propiedades

Entre un centenar de inversores interesados, finalmente el gato al agua se lo ha llevado la propuesta del Deutsche Bank.

La entidad alemana ha sido la adjudicataria de la cartera de Sareb denominada Abacus que engloba unos treinta préstamos, con un valor de 233 millones de euros y están garantizados con inmuebles comerciales, la mitad de ellos en zonas de primer orden de las comunidades madrileña y catalana.

Según la nota de Sareb, Luis Moreno, el director general de Activos Financieros de Sareb "ha resultado elegido en un proceso desarrollado con los más altos estándares de transparencia y competencia".

Han asesorado al banco malo, Garrigues, HSBC e Irea en los ámbitos jurídicos, financieros y estratégico, respectivamente. El Deustche Bank ha contado con Magic Real Estate y, en los aspectos jurídicos, con Dentons.

Por otra parte y, en paralelo, el Deutche también ha sido adjudicatario de dos préstamos de 90 millones de euros dentro del paquete Bermudas que tiene como objetivo reducir la presencia de Sareb en las inmobiliarias cotizadas.
Fuente: EL PAÍS

Una reforma pendiente de las subastas y el banco malo

• Cerrada la mayor parte de la reestructuración financiera, el Estado aún controla el 16% del mercado bancario

• El Eurogrupo proclama el final del rescate bancario a España

Sede central de Catalunya Banc, en Barcelona. / ALBERT GEA (REUTERS)

Íñigo de Barró
España pidió 41.400 millones a Europa para poner el capital perdido en tres relevantes entidades financieras: Bankia, Novagalicia Banco (NCG) y Catalunya Banc. La fuerte depreciación de sus gigantescas inversiones en ladrillo las había arruinado. La reestructuración financiera ha terminado, coinciden los expertos consultados. Las cajas casi han desaparecido al transformarse en fundaciones bancarias y Bankia ha dejado de ser un problema mayúsculo, capaz de llevarse por delante toda la economía española, como dijo el presidente Mariano Rajoy.

“El sector bancario español es uno de los que ha experimentado una transformación más profunda en menos tiempo. El saneamiento realizado desde 2007, equivalente al 25% del PIB, suma unos 250.000 millones entre el dinero aportado por los bancos y por el Estado, mientras que se han cerrado casi 10.000 oficinas, se han reducido las plantillas en 42.000 empleados y la exposición inmobiliaria ha quedado reducido a la mitad por el traspaso al Sareb”, resume Joaquín Maudos, catedrático de Fundamentos Económicos de la Universidad de Valencia. En su opinión, España ha cumplido la mayoría de las condiciones que impuso la troika a través del Memorando de Entendimiento (MoU) y “tan solo queda aprobar la nueva ley de cajas y una normativa de provisiones, pero eso no significa que todos los problemas se han solucionado”, remarca Maudos.

Las cuentas de los bancos están muy marcadas por negocio atípico

Este y otros expertos coinciden en señalar que la tarea pendiente no es baladí: las subastas de Novagalicia y Catalunya Banc así como la resolución del banco malo, que tiene 100.000 millones entre activos inmobiliarios y créditos al ladrillo, gran parte de ellos avalados con Deuda Pública. La banca privada y el Estado se juegan 3.818 millones en la Sareb. Al margen de entidades concretas, los analistas consultados apuntan que será el regreso del crédito el que marque definitivamente el final de la reestructuración financiera ya que significará que el sistema cuenta con entidades bien capitalizadas y que la economía habrá iniciado una senda de crecimiento.

El que se ha expresado con más rotundidad sobre la reestructuración ha sido Francisco González, presidente del BBVA. Hace unos días instó al Gobierno a “rematar” la reforma en el sector financiero. “Todavía hay una parte del sistema financiero en manos del Estado y eso es absolutamente improductivo”, dijo el presidente del BBVA en referencia a Bankia, Novagalicia Banco, Catalunya Banc y así como la participación mayoritaria en BMN, en Caja España-Duero y la inyección en Liberbank.

Falta saber si tendrán capital para aguantar la alta morosidad

Según Íñigo Vega, analista bancario de la firma Neu-Securities, el Estado controla el 18.6% del total de los activos bancarios, es decir, 471.000 millones sobre 2,54 billones. Esta cifra no tiene en cuenta a Caja España-Duero, que está a punto de quedar en manos de Unicaja. Si se cierran las dos subastas, esta cifra disminuirá con fuerza. El 2 de octubre pasado, el director general del Fondo de Reestructuración Ordenada Bancaria (FROB), Antonio Carrascosa, confió en que Novagalicia tuviera un nuevo propietario a mediados de noviembre, tras un retraso sobre las primeras perspectivas.

Ahora se estima que la semana que viene se podría abrir la subasta, lo que llevaría el proceso hasta principios de diciembre. Los bancos interesados son Santander, BBVA, Caixabank y el venezolano Banesco, que reclaman algún tipo de ayuda del Estado. Incluso, alguno de los fondos interesados, entre el que destaca el norteamericano Guggenheim, parecen reclamar alguna garantía pública. Un tema clave será que el Gobierno avale los activos fiscales diferidos para que cuenten como capital según la normativa de Basilea 3. En Novagalicia hay en juego unos 3.300 millones que podrían ser capital para la entidad compradora.

Del futuro de Catalunya Banc poco se conoce. Solo que su venta se ha pospuesto para 2014 y que no se descarta colocarla por divisiones de negocio. ¿Y de Bankia? Los últimos cálculos oficinas apuntan a que se privatice a partir de final de 2014 o principios de 2015.Tras la reestructuración, el sistema estará configurando con unas 15 entidades, pero con alto riesgo de oligopolio entre las tres grandes: Santander, BBVA y Caixabank. Bankia puede contrarrestar, en parte, esta situación si se queda en manos de su presidente actual, José Ignacio Goirigolzarri.

Pero la gran cuestión de fondo es si el sector financiero tiene el nivel de capital adecuado para soportar una economía que acaba de salir de su segunda recesión y que podría convivir con un paro del 25% hasta 2016. Esta situación se traduce en cuestiones: la no concesión de créditos por las malas perspectivas y, por otro, en el incremento de la morosidad (sobre todo hipotecaria) por el paro prolongado. El sector tiene unos 600.000 millones en hipotecas, cuya morosidad ahora está alrededor del 5%, que se elevará poco a poco. Cada punto de tasa de impagados son 6.000 millones más de morosidad. Enrique Pérez-Hernández, profesor de la IEB, apunta que “el sector necesitará más provisiones y se verá con el paso del tiempo y el impacto de los actuales problemas económicos”.

En este asunto, el más valiente ha sido el Banco de España que ha asegurado que no habrá problemas. “Los primeros resultados nos ofrecen un cierto grado de confort respecto a la capacidad de las entidades españolas para superar, con suficiente holgura, los requisitos de capital mínimos regulatorios, incluso en escenarios económicos bastante adversos”, ha declarado esta semana el subgobernador Fernando Restoy.

El problema de fondo es la salud de la cuenta de resultados de la banca, es decir, si está hecha con venta de activos, menores provisiones y, sobre todo, el negocio de la compra de deuda pública con préstamos baratos del BCE. En opinión de Manuel Romero, director del Sector Financiero del IE Business School, tanto en Estados Unidos como en Europa, “los bancos están viviendo de esta operativa. Se debería exigir a las entidades que dediquen a créditos parte de lo que les presta el BCE, pero nunca se ha hecho”.

En opinión de Aristóbulo de Juan, consultor y ex director general del Banco de España, “el problema será que si no hay negocio recurrente, en dos años los bancos se habrán comido el capital y volverán los problemas”.
Fuente: EL PAÍS